Как да спечелим пари в фючърси
Futures - не простите финансови инструменти. Те са били изобретени от финансисти, за да се намалят рисковете от промените в цената на даден актив в бъдеще. За да се разбере същността на фючърси, справки, например от бизнеса.
Представете си, че ние ще трябва да си купите 100 тона стомана за 2 месеца. Ние знаем, че сегашната цена, например, 30 рубли за 1 кг. Цената на 100 тона се получава 3 милиона. Рубли. Цена на риска, което сме ние, е, че ако цената за тези 2 месеца ще се увеличи и ще стане 38 рубли - имаме нужда от 3,8 милиона рубли .. За да се предпазят от рисковете за растежа на цените има няколко възможности:
За да купите всичко наведнъж - не е много печеливша, поради високите разходи за съхранение, както и замразяване на пари.
За да се преговаря с доставчика на фиксирана цена, но в този случай това е възможно, че доставчикът ще се опита да увеличи малко текущата цена, поставяйки я в себе си риска от получаване на по-малко приходи в бъдеще.
Ние може да си купи фючърсен договор за 100 тона стомана за цената от 30 рубли за 1 кг затварянето на 2 месеца. 2 месеца по-късно, ако цената на стомана ще увеличи нашия договор затвори на 38 рубли, а ние получаваме 800 хил. Рубли на печалба, които ще се добавят към нашия 3 милиона. И тихо купуват стомана за 3.8 млн. Got какво да губи. Ако цената на стомана ще падне до 25 рубли. стигнем до загуба на 500 TR но стомана и купи за 2,5 млн. - също, без да губи нищо. За разлика от първия вариант, се крие във факта, че ние не се замразява до 3 млн. Рубли. 3-месечен фючърсен договор могат да бъдат закупени на по-малка част от разходите на (авансово плащане - 10-20% от разходите).
Тя се казва, че има доставят фючърси и сетълмент.
фючърси доставка - което означава, че след 2 месеца, което наистина да доставят стоки. Т.е. Резултат фючърси покупка, вие получавате право да закупи даден актив в бъдеще при днешната цена. Когато датата на приключване на фючърса да дойде, ще плати само разликата между границата и с първоначалната договорна цена и да получите стоката.
Прогнозни фючърси - финансов инструмент, който не е придобит за актива и да печелите от разликата между текущата цена и бъдещето.
фючърси за доставка на стоки (метали, петрол, пшеница) се търгуват на основните световни пазари, като например борса за метали в Лондон (на LME) и на стокова борса в Ню Йорк (на NYMEX) и други. Но търговията там е направено доста големи количества, така че участниците са най-голямата дейността на дружеството.
На борсата в Москва могат да бъдат закупени само на цените на фючърсите за уреждане. В същото време фючърсите върху акциите са постижими. Това не означава, че действието ще трябва да бъдете сигурни, за да купуват, но след приключване на фючърса, ще има право да прави.
Фючърси като финансов инструмент, първоначално са били предназначени за бизнес, но след като на са били много популярни сред финансисти, търговци и инвеститори. И днес, например, на фючърса RTS индекс на борсата в Москва - един актив, който има най-голям оборот на българския фондов пазар. Това се дължи на факта, че фючърси и други предимства, които са високо ценени търговци и инвеститори.
Основните предимства на фючърси в сравнение с друг актив за инвеститора
Основното предимство на фючърси за инвеститора е възможността за достъп до пазарите за суровини. От Москва фондова борса, могат да се купят изчислените фючърси на суров петрол, метали, зърно, масло и други реални активи. Това ви позволява да разнообрази значително своята стратегия за търговия и за разнообразяване на техните активи, по-широко.
Висока ливъридж. Leverage кратно на 10 означава, че промяната в цените на активите с 5%, ние може да спечели 50% от парите си, инвестирани, промяна на цените на активите с 50% - ние получаваме 500%. Това е много съблазнително за търговци и скалпери, но в същото време, рискът се увеличава в същото съотношение.
Висока ликвидност и ниски разходи. Както казах по-рано, оборот на пазара на фючърси е много висока, това означава, че фючърсите - актив, който може да изпълнява незабавно на минимална цена. Спредовете и разходите за комисионни на този пазар е най-ниската.
Този факт води до линия на работа на фондовата борса като "скалпиране", тъй като търговците се опитват да уловят и минута колебания в цената и да ги печелят. Само си представете, можете да направите 100 сделки на ден, всеки печелят 0,5% - в края на краищата ще излезе на 50% от приходите в деня!
Способността да се търгува, когато основният борсата бе затворена. Фючърси се търгуват на отделен раздел на борсата в Москва, който се нарича на крепости и пистите от 10.00 до 23.55, а основната секция, където търговски акции и облигации започва от 10.00 до 18.45.
Как да търгувате фючърси?
Фючърси се търгуват на крепости пазар (фючърси пазар) на. Ако вече имате брокерска сметка, а след това да прехвърлите парите в основния сайт на крепости не е трудно, може да се направи директно в терминала, без да излизате от вашия компютър.
Нека разгледаме как да търгувате фючърси по примера на акции и фючърси Сбербанк на акциите на Сбербанк. Да започнем със законовите различия - ако си купите акции, ние си купи дял в емитента, с цялото санитарката: възможността за получаване на дивиденти, може да генерира отчети до акционери, за да отидете на срещи и т.н. Ето защо, притежаващо дял, ние притежаваме даден актив, което преди всичко носи определени права и едва на второ средство за обмен, които могат да бъдат спечелени.
Купуването на фючърси върху една и съща Сбербанк, ние, всъщност, се фокусира върху факта, че пазарната стойност на тези акции ще се повиши. И това е основната разлика.
Акциите SBRF сега струва 85,7 рубли и продава в много по 10 броя. Фючърсите върху Сбербанк обикновени акции на стойност 8736 рубли, което съответства на цена от 100 акции. В същото време, за да си купи фючърсен договор за 100 акции SBRF, че не е необходимо да плати 8736 стр. - достатъчно, за да плати клаузата за гаранция (GO), равна на 1278 стр.
Сега нека да сравни колко ще можем да спечелим пари от акции и фючърси за една и съща сума на инвестициите. В случай на фючърсен договор за 12,780 рубли, ние ще купуват фючърси на 1000 акции. В този случай, за парите, които ще купуват само на 140 акции. Ако SBRF на цената на акциите ще се увеличи с 5% или с 4.36 рубли. от 87.36 до 91.78 рубли. след това с 140 акции, бихме спечелили 611 рубли, или 4,8% от нашите сметки. В същото инвестиция в бъдещето, ние ще спечели 4360 рубли. с 1000 акции, или 34% от нашите инвестиции. Това става възможно благодарение на вградения ливъридж.
Заслужава да се отбележи, че ако се движи цените в обратната посока, ефектът е един и същ. Ето защо, сделки с фючърси може да бъде много рисковано - не може просто да отидат в минус, но и губят напълно капитал.
Как да защитите вашия капитал, когато инвестират в рискови активи, и как да се поемат рискове, без да рискуват, ние описано в статията "Как да се готви печеливш финансов продукт".
Отличителна черта на фючърси е, че те са там за ограничен период от време (най-популярните 3 месеца там в продължение на шест месеца, една година, 2 години), така че, ако искаме да имаме в своя портфейл от интерес за нас, фючърси имат периодично да преминават от един фючърсен договор на друг (близо една и купи нова).
По този начин, основните разлики между фючърси търговия като работят заедно с акциите:
Необходимостта да се премине от един фючърсен договор за следващата.
Висока ливъридж, който ви позволява да печелят повече /, но и създава значителен финансов риск.
По-високи рискове, които изискват по-внимателно разглеждане на законопроекта.
Сам процес за търговия с фючърси, както и акции и облигации се извършва в терминала Бързо.
В таблицата по-долу, ние можем да видите списък с фючърси на борсата в Москва. За да се разбере какъв вид фючърси напред от нас трябва да бъде в състояние да ги разчете, всички фючърсни контракти обозначение се състои от 4 знака:
- Първите две са отговорни за името на базовия актив, като фючърси GDZ5 заглавие, GD - показва злато.
Правила за разшифроване, фючърси договор
Фигурата илюстрира правилото. Тази картина трябва да се спаси. Полезна в работата си.
Успех с вашите инвестиции!
Свързани статии